Atualmente, as maiores ações pagadoras de dividendos da Bolsa de Valores estão ligadas a empresas dos setores como o financeiro, commodities e energia elétrica. Recentemente, as companhias que se destacaram foram: Petrobras PN (PETR4), Petrobras ON (PETR3), Santos Brasil (STBP3), Petrorecôncavo (RECV3), Marfrig (MRFG3), CSN Mineração (CMIN3), CSN (CSNA3), Bradespar PN (BRAP4), Cemig PN (CMIG4), Banco do Brasil (BBAS3) e Taesa (TAEE11).
Viver de renda é um dos principais sonhos daqueles que entram no mundo dos investimentos e aportam regularmente focando na aposentadoria ou no longo prazo.
A boa notícia é que a nossa Bolsa de Valores está repleta de ações que pagam dividendos.
Neste artigo, vamos mostrar quais são as melhores e maiores empresas pagadoras de dividendos da Bolsa de Valores, quais métricas utilizar para avaliá-las e montar sua carteira focada no recebimento de proventos. Vamos lá?
Navegação Rápida
Quais são as ações que mais pagaram dividendos em 2024?
Em 2024, no acumulado do ano, as empresas que mais pagaram dividendos na Bolsa de Valores, considerando o dividend yield, foram:
- Petrobras PN (PETR4) – dividend yield 21,84%: ação preferencial da Petrobras com alto rendimento de dividendos, refletindo sua solidez no setor de energia.
- Petrobras ON (PETR3) – dividend yield 20,05%: ação ordinária da Petrobras.
- Santos Brasil (STBP3) – dividend yield 19,82%: empresa do setor portuário, destacando-se no transporte e logística.
- Petrorecôncavo (RECV3) – dividend yield 16,97%: empresa focada na exploração e produção de petróleo.
- Marfrig (MRFG3) – dividend yield 16,64%: multinacional no setor de alimentos, especialmente carne.
- CSN Mineração (CMIN3) – dividend yield 15,89%: parte do conglomerado CSN, focada na mineração.
- CSN (CSNA3) – dividend yield 14,30%: atuação em diversos setores, como siderurgia, mineração e energia.
- Bradespar PN (BRAP4) – dividend yield 13,82%: holding com participação em empresas estratégicas, como a Vale.
- Cemig PN (CMIG4) – dividend yield 11,96%: fornecedora de energia elétrica, conhecida por seus dividendos atrativos.
- Banco do Brasil (BBAS3) – dividend yield 10,81%: instituição financeira sólida focada no mercado bancário nacional.
- Taesa (TAEE11) – dividend yield 10,75%: do setor de energia elétrica, oferecendo dividendos recorrentes e com boa estabilidade financeira.
Veja, no gráfico a seguir, o ranking completo das melhores pagadoras de proventos de 2024:
Quais são as maiores pagadoras de dividendos do mundo?
A Microsoft foi a maior pagadora de dividendos do mundo pelo segundo ano seguido, seguida pela Exxon e pelo HSBC, de acordo com o Janus Henderson Global Dividend Index.
Juntas, distribuíram US$ 247,6 bilhões, 14,2% do total global.
Em 2024, os dividendos atingiram um recorde de US$ 1,75 trilhão, alta de 6,6%, impulsionada pelos EUA e Japão. O setor financeiro liderou o crescimento, e gigantes como Meta, Alphabet e Alibaba pagaram dividendos pela primeira vez.
Para 2025, espera-se alta de 5%, apesar dos riscos econômicos. Mesmo com desafios, dividendos tendem a ser mais estáveis do que os lucros ao longo do tempo.
As maiores pagadoras de dividendos globais de 2024
| Empresa | País | Dividendos em 2024 |
|---|---|---|
| 1 – Microsoft (MSFT) | EUA | US$ 22,9 bilhões |
| 2 – Exxon Mobil (XOM) | EUA | US$ 15,6 bilhões |
| 3 – HSBC (HSBA) | Reino Unido | US$ 15,4 bilhões |
| 4 – Apple (AAPL) | EUA | US$ 15,1 bilhões |
| 5 – China Construction Bank | China | US$ 13,5 bilhões |
| 6 – PetroChina | China | US$ 13,4 bilhões |
| 7 – China Mobile | China | US$ 13,2 bilhões |
| 8 – JP Morgan Chase (JPM) | EUA | US$ 13,1 bilhões |
| 9 – Chevron (CVX) | EUA | US$ 11,9 bilhões |
| 10 – Johnson & Johnson (JNJ) | EUA | US$ 11,8 bilhões |
| 11 – TSMC (TSM) | Taiwan | US$ 11,3 bilhões |
| 12 – Verizon (VZ) | EUA | US$ 11,1 bilhões |
| 13 – Abbvie (ABBV) | EUA | US$ 11 bilhões |
| 14 – Petrobras (PETR4) | Brasil | US$ 10,8 bilhões |
| 15 – BHP (BHP) | Reino Unido/Austrália | US$ 10,6 bilhões |
| 16 – Broadcom (AVGO) | EUA | US$ 10,1 bilhões |
| 17 – Pfizer (PFE) | EUA | US$ 9,5 bilhões |
| 18 – Procter & Gamble (PG) | EUA | US$ 9,3 bilhões |
| 19 – Home Depot (HD) | EUA | US$ 8,9 bilhões |
| 20 – Toyota (TM) | Japão | US$ 8,8 bilhões |
Quais Fundos Imobiliários (FIIs) mais pagaram dividendos em 2024?
Com base no dividend yield acumulado ao longo dos últimos 12 meses, considerando o período encerrado em 31 de dezembro de 2024, destacam-se alguns Fundos de Investimento Imobiliário (FIIs) que compõem o índice IFIX devido ao seu desempenho superior na distribuição de proventos.
Esses FIIs chamam a atenção por sua consistência e atratividade para investidores que buscam renda passiva no mercado imobiliário. Entre eles, podemos citar:
| FII | Código | Dividend yield |
|---|---|---|
| Devant Recebíveis Imobiliários | DEVA11 | 20,93% |
| Urca Prime Renda | URPR11 | 20,59% |
| Kilima Volkano Recebíveis Imobiliários | KIVO11 | 20,07% |
| Cartesia Recebíveis | CACR11 | 18,9% |
| Life Capital Partners | LIFE11 | 18,31% |
| Autonomy Edifícios Corporativo | AIEC11 | 18,07% |
| Bluemacaw Logística | BLMG11 | 17,9% |
| Kinea Oportunidades Real Estate | KORE11 | 17,29% |
| TG Ativo Real | TGAR11 | 17,1% |
| FI Imobiliario BTG | BPML11 | 16,87% |
| Hotel Maxinvest | HTMX11 | 16,57% |
| Mauá Capital Real Estate | MCRE11 | 16,56% |
| Riza Aki | RZAK11 | 16,51% |
| FII Renda Imobiliária | RECT11 | 15,98% |
| Manatí Capital Hedge Fund | MANA11 | 15,92% |
| Banestes Recebíveis | BCRI11 | 15,61% |
| Habitat II | HABT11 | 15,52% |
| Merito Desenvolvimento Imobiliário | MFII11 | 15,21% |
| JS Ativos Financeiros | JSAF11 | 14,96% |
| HSIAtivos Financeiros | HSAF11 | 14,93% |
| Riza Arctium Real Estate | RZAT11 | 14,76% |
| Cyrela Crédito | CYCR11 | 14,68% |
Lembrando que o retorno do passado não é garantia de que o mesmo vai ocorrer no futuro.
Por que investir em carteiras de ações que pagam dividendos?
Afinal, por que montar uma carteira voltada ao recebimento de proventos das principais empresas da Bolsa?
Muitos investidores recorrem a essa estratégia como uma forma de:
- Aumentar os seus ganhos de renda passiva.
- Investir em empresas consolidadas.
- Alocar patrimônio em companhias que valorizam os acionistas.
- Aplicar em ações que se mostram resilientes, mesmo em cenários de crise econômica.
- Potencializar o poder dos juros compostos a longo prazo.
Veja a importância dos dividendos na hora de investir em ações:
Dessa maneira, é possível manter um fluxo contínuo e forte de proventos, favorecendo também a estratégia de aumentar cada vez mais os aportes mensais, o que matematicamente reduz o caminho até o enriquecimento.
Veja o passo a passo para multiplicar seu patrimônio com boas empresas pagadoras de dividendos:
Como descobrir boas ações pagadoras de dividendos?
Para descobrir as maiores ações que pagam de dividendos da Bolsa de Valores, algumas métricas são usadas para detectar as melhores ações para investir. São elas:
- Dividend yield (DY): é a principal métrica usada na na leitura da distribuição de proventos. Ela nos diz qual é a proporção dos dividendos pagos dada a cotação atual das ações. A fórmula para calcular está na imagem a seguir.
- Dividend on Cost ou Yield on Cost: esse indicador considera os proventos que você recebeu divididos pelo preço médio que pagou pelas ações.
- Payout: é a porcentagem do lucro líquido que foi distribuída entre os acionista/s em determinado período. Por exemplo: uma empresa com payout de 67% reteve um terço do lucro para reinvestimento interno e distribuiu o restante.
- Lucro por ação : divide o lucro líquido pelo total de ações da empresa. Um estudo histórico possibilita identificar se a geração de valor para o acionista/ cresce com o tempo. Se o LPA aumenta, há mais dinheiro para distribuir proventos.
- Receita e geração de caixa: empresas que são boas pagadoras de dividendos são também grandes geradoras de receita e caixa.
- Além disso, não avalie a empresa apenas pela sua política de geração de dividendos, pois isso não basta para determinar se uma empresa é boa ou ruim.
Afinal, uma vez que os proventos sempre tem origem no lucro, sua distribuição é uma consequência das boas operações da empresa.
Lembrando que nenhuma métrica deve ser usada de maneira isolada para tomar decisões de investimento. É preciso observar outros indicadores fundamentalistas relevantes e o contexto do setor em que a companhia atua e a atual conjuntura econômica.
➡️ Como receber dividendos? Aprenda a construir renda passiva
A seguir, apresentaremos diversas listas com empresas que se destacam nesse quesito. Contudo, nenhuma delas representa uma recomendação de compra ou a opinião dos nossos Analistas de Investimentos.
Além disso, lembre-se que as ações e investimentos de Renda Variável são recomendados apenas para os investidores do perfil arrojado.
Quais são as maiores pagadoras de dividendos em 2023?
Em 2023, algumas companhias se destacaram, como Petrobras, Gerdau Metalúrgica, CSN, Bradespar e Cemig no top 5.
Além delas, a BB Seguridade, Bradesco, CSN Mineração, Transmissão Paulista, Banco do Brasil e Vale também apareceram no ranking das principais.
Confira os maiores empresas pagadoras de dividendos de 2023:
Quais são as ações que mais pagaram dividendos em 2022?
No fechamento de 2022, as 25 empresas que mais pagaram dividendos foram:
| Empresa | Código | Dividend yield |
|---|---|---|
| Petrobras | PETR4 | 58,65% |
| Petrobras | PETR3 | 54,08% |
| Copel | CPLE6 | 15,51% |
| CSN Mineração | CMIN3 | 15,31% |
| Cielo | CIEL3 | 15,19% |
| Banco do Brasil | BBAS3 | 14,38% |
| Cemig | CMIG4 | 13,57% |
| Taesa | TAEE11 | 13,41% |
| Gerdau | GGBR4 | 13,38% |
| Bradespar | BRAP4 | 13,36% |
| CPFL Energia | CPFE3 | 12,27% |
| Gerdau Metalúrgica | GOAU4 | 11,10% |
| Energias do Brasil | ENBR3 | 10,71% |
| CSN | CSNA3 | 10,31% |
| Vale | VALE3 | 9,82% |
| Marfrig | MRFG3 | 9,81% |
| BB Seguridade | BBSE3 | 9,50% |
| Engie | EGIE3 | 7,94% |
| Energisa | ENGI11 | 7,67% |
| Santander | SANB11 | 7,38% |
| Itaúsa | ITSA4 | 7,09% |
| SLC Agrícola | SLCE3 | 6,88% |
| Klabin | KLBN11 | 5,88% |
| Fleury | FLRY3 | 5,69% |
| Suzano | SUZB3 | 5,30% |
➡️ Aproveite para saber quais são as melhores empresas para receber dividendos este ano.
Além das ações, para aumentar o potencial de renda passiva da sua carteira, é também interessante fazer uma composição com Fundos Imobiliários.
Desse modo, você amplia a diversificação do portfólio, reduz o risco geral da alocação e aumenta o valor do dividend yield do seu patrimônio.
Antes de passar ao próximo tópico, confira a carteira de FIIs que os especialistas da Toro montaram gratuitamente para você, clicando no link abaixo:
Quais foram as ações que mais pagaram dividendos nos últimos anos?
Ao escolher empresas pagadoras de proventos, sempre é relevante observar dados históricos e não apenas de um ano isolado.
Isso é fundamental, pois, como vimos, a métrica do dividend yield pode ser alterada para cima ou para baixo, conforme o valor da remuneração e também pelo preço dos ativos na Bolsa de Valores.
Então, uma empresa pode ter um lucro não-recorrente em um ano específico e distorcer a leitura do indicador no curto prazo.
A seguir, veremos algumas companhias que se sobressaíram em um histórico recente. Lembrando que algumas delas ainda pagam dividendos mensais, como o Itaú e o Bradesco, por exemplo.
SAIBA MAIS:
➡️ Bradesco (BBDC4): confira o histórico de dividendos do banco
➡️ Dividendos do IRDM11: quais são os valores e o histórico?
➡️ Explorando dividendos e JCP da Vale (VALE3): histórico, valor e datas!
Quais foram as maiores pagadoras de dividendos de 2021?
Em 2021, algumas companhias pagaram dividendos recordes, elevando em muito o DY de anos anteriores. As 10 principais foram:
| Empresa | Código | Dividend yield |
|---|---|---|
| Braskem | BRKM5 | 31,99% |
| Gerdau Metalúrgica | GOAU4 | 20,60% |
| Petrobras | PETR4 | 19,94% |
| Marfrig | MRFG3 | 19,67% |
| Petrobras | PETR3 | 19,59% |
| Bradespar | BRAP4 | 18,91% |
| Vale | VALE3 | 16,74% |
| Copel | CPLE6 | 16,04% |
| Taesa | TAEE11 | 13,51% |
| JBS | JBSS3 | 12,75% |
Maiores dividend yields de 2020
No ano de 2020, mesmo com a pandemia, algumas empresas da Bolsa mantiveram o pagamento de dividendos aos sócios. Foram elas:
| Empresa | Código | Dividend yield |
|---|---|---|
| Eletrobras | ELET3 | 11,81% |
| Taesa | TAEE11 | 10,30% |
| Telefônica | VIVT3 | 8,62% |
| BB Seguridade | BBSE3 | 7,38% |
| Cyrela | CYRE3 | 6,12% |
| Santander | SANB11 | 5,66% |
| Bradespar | BRAP4 | 5,23% |
| CPFL Energia | CPFE3 | 5,07% |
| Eletrobras | ELET6 | 4,67% |
| Itaúsa | ITSA4 | 4,58% |
Maiores dividend yields de 2019
Em 2019, a média do dividend yield das empresas que compõem o Ibovespa foi 3%. Neste ano, as empresas com os maiores DY foram:
| Empresa | Código | Dividend yield |
|---|---|---|
| Smiles | SMLS3 | 8,5% |
| Cielo | CIEL3 | 7,8% |
| Qualicorp | QUAL3 | 7,6% |
| Telefônica | VIVT4 | 7,3% |
| Taesa | TAEE11 | 7,2% |
| Cyrela | CYRE3 | 7,0% |
| BR Distribuidora (atual Vibra Energia) | BRDT3 | 7,0% |
| Engie | EGIE3 | 6,9% |
| MRV | MRVE3 | 5,7% |
| Itaúsa | ITSA4 | 5,6% |
Maiores dividend yields de 2018
No ano de 2018, as empresas pagadoras de dividendos que se destacaram foram:
| Empresa | Código | Dividend yield |
|---|---|---|
| Taesa | TAEE11 | 13,06% |
| Engie | EGIE3 | 12,22% |
| BB Seguridade | BBSE3 | 10,86% |
| Cemig | CMIG4 | 9,38% |
| Itaúsa | ITSA4 | 9,04% |
| Telefônica | VIVT4 | 8,47% |
| Cyrela | CYRE3 | 8,47% |
| BR Distribuidora (atual Vibra Energia) | BRDT3 | 8,33% |
| MRV | MRVE3 | 8,18% |
| Itaú | ITUB4 | 7,51% |
Quais são os maiores BDRs pagadoras de dividendos e ações dos EUA?
Já no exterior, para descobrir as maiores pagadoras de dividendos nos EUA, é preciso conhecer os conceitos de “Dividend Kings” e “Dividend Aristocrats”.
Eles referem-se a grupos de empresas que têm um histórico sólido e consistente de pagamento de dividendos aos acionistas.
- Dividend Kings: são empresas que aumentaram seus dividendos consecutivamente por 50 anos ou mais. Essas empresas demonstram uma capacidade notável de gerar fluxo de caixa e retornar parte desse lucro aos acionista/s na forma de dividendos. Exemplos: 3M, Procter & Gamble, Coca-cola, Colgate-Palmolive, PepsiCo, Walmart, S&P Global, etc.
- Dividend Aristocrats: são companhias que fazem parte do índice S&P 500 e têm um histórico de aumento de dividendos anuais consecutivos por pelo menos 25 anos. Exemplos: Chevron, Johnson & Johnson, McDonald’s, Target etc.
Tanto os Dividend Kings quanto os Dividend Aristocrats são altamente valorizados pelos investidores que buscam ações pagadoras de proventos, pois essas empresas tendem a oferecer um fluxo de renda estável e confiável ao longo dos anos.
No entanto, é importante analisar cuidadosamente cada empresa em termos de fundamentos financeiros e perspectivas futuras antes de tomar decisões de investimento.
Aqui no Brasil, você consegue diversificar em empresas internacionais por meio dos BDRs. Entre eles, alguns se destacam como maiores pagadores de proventos aos cotistas.
Em 2024, os BDRs que melhor pagaram dividendos foram:
| Nome | Código | Dividend yield |
|---|---|---|
| Ecopetrol | E1CO34 | 16,58% |
| Credicorp | B2AP34 | 9,77% |
| Rio Tinto Plc | RIOT34 | 9,53% |
| Hsbc Holdings Plc | H1SB34 | 9,32% |
| Bancolombia | C2OL34 | 9,14% |
| Ternium | TXSA34 | 8,93% |
| Kohls Corp | K1SS34 | 8,64% |
| Annaly Capital Mngmt Inc | N2LY34 | 8,56% |
| Equinor Asa | E1QN34 | 8,00% |
| Medical Properties Trust Inc | M2PW34 | 7,25% |
| Vodafone Group Public Ltd Co | V1OD34 | 7,03% |
| Weibo Corp | W1BO34 | 6,67% |
| British American Tobacco P.L.C. | B1TI34 | 6,39% |
| Xerox Corp | XRXB34 | 6,36% |
| Walgreens Boots Alliance, Inc | WGBA34 | 6,30% |
| Patria Investments Ltd | P2AX34 | 6,25% |
| Lyondellbasell Industries N.V. | L1YB34 | 6,05% |
| Starwood Property Trust, Inc | S2TW34 | 5,95% |
| National Grid Plc | N1GG34 | 5,81% |
| Autohome Inc. | A1TH34 | 5,69% |
| Ing Groep Nv | INGG34 | 5,36% |
| Geopark Ltd | GPRK34 | 5,31% |
| Western Union Co | WUNI34 | 5,30% |
| Bp Plc | B1PP34 | 5,26% |
| Lam Research Corp | L1RC34 | 5,25% |
| Xp Inc. | XPBR31 | 5,10% |
| Banco Bilbao Vizcaya Argentaria | BILB34 | 5,07% |
| Telefonica SA | TLNC34 | 5,04% |
| Altria Group | MOOO34 | 4,62% |
| Ford Motor | FDMO34 | 4,57% |
Como investir em empresas pagadoras de dividendos?
Para terminar, vamos à parte prática. Para investir nas melhores empresas pagadoras de dividendos você pode seguir alguns caminhos básicos. São eles:
- Siga a carteira recomendada da Toro: para você não ter nenhum trabalho em estudar todas as empresas para descobrir as melhores, nossos Analistas já fizeram isso para você. Invista nas maiores pagadoras de dividendos do mercado com a carteira de dividendos da Toro.
- ETFs de dividendos: na Bolsa, também existem ETFs que seguem índices de dividendos. Os principais Fundos nesse sentido são: BBSD11 e DIVO11.
- Não se esqueça dos BDRs: lembre-se de que os BDRs também pagam dividendos. Então, é fundamental aumentar a sua diversificação com esse tipo de investimento no exterior. Se tiver em dúvida de quais comprar, siga a carteira de BDRs da Toro.
Quando você decidir em quais ativos investir, basta seguir os passos descritos abaixo:
![[Morning Call] Leia as principais notícias da abertura do mercado financeiro](https://blog.toroinvestimentos.com.br/wp-content/uploads/morning-call-blog-vermelho-1024x683.png)
